¿Comprar casa o rentar?

Ana me comenta que ella y su esposo están bastante indecisos entre comprar casa o rentar. Estaban ya decididos a concretar el crédito con un banco, cuando tuvieron que posponerlo. Vio un artículo en una revista que hacía una simulación entre ambas opciones y al final resultaba que uno se ahorraba mucho dinero siguiendo rentando, en comparación con el crédito. Por ello están evaluando seriamente esa opción, con los inconvenientes de estar cambiando de domicilio y de adaptarse a cada lugar sin hacer demasiados cambios.

Rentar no es tirar el dinero

En general, en México se piensa que rentar es casi como tirar el dinero a la basura. Yo no comparto esta opinión, ya que la renta es un pago por un servicio que uno está utilizando y que además no implica una deuda. Si uno se ve en problemas y no puede seguir pagando, siempre puede mudarse a un lugar más modesto — rentar nos permite esa flexibilidad.

Comprar una casa es una decisión muy importante, sobre todo si uno tiene que adquirir una deuda considerable para hacerlo. Se debe tomar en cuenta que, especialmente al inicio, la mayor parte de la mensualidad no es para uno — es para pagar al banco los intereses. Esto también podría verse, de cierta forma, como regalarle dinero a un banco. Es decir, al rentar uno paga por un servicio; al comprar con un crédito, uno paga por un financiamiento. Y el costo de ese financiamiento puede ser considerable.

Los números que hay que comparar

Hoy en día, las tasas de interés para créditos hipotecarios en México rondan el 11-12% anual, lo que se traduce en una mensualidad de aproximadamente 1.1% sobre el monto del crédito contratado. Una renta, en cambio, puede conseguirse por una mensualidad de alrededor del 0.5% del valor del bien. El diferencial es importante e influye de manera significativa en la decisión.

Supongamos que los intereses de un crédito hipotecario son, al inicio, más altos que lo que hoy pagas como renta. Posiblemente convenga seguir rentando y utilizar ese diferencial para ahorrarlo e invertirlo — construyendo así un patrimonio. O bien para poder, en el futuro, adquirir el bien con un enganche mucho mayor, o de contado.

Cómo hacer la simulación correctamente

Mi sugerencia es hacer una simulación con datos reales entre los dos escenarios, en una hoja de cálculo. Lo que hay que comparar es el valor del patrimonio neto en ambas opciones al cabo del plazo del crédito hipotecario.

El primer escenario es comprar: adquieres un activo pero también una deuda. Tu patrimonio es la resta entre ambos.

El segundo escenario es seguir rentando: tienes que asumir que el enganche que hubieras pagado lo mantienes invertido, y que además ahorras cada mes la diferencia entre la renta que hoy pagas y la mensualidad que pagarías con el crédito. Con una tasa de rendimiento razonable, calculas a cuánto crece ese dinero en el mismo plazo.

Posiblemente al final te des cuenta de que tu patrimonio sería mayor en el segundo caso. Pero puede ser que no — depende de varios factores, como las tasas de interés del crédito, la plusvalía esperada del inmueble y la tasa que obtendrías por tu inversión. Para obtener la tabla de amortización de un crédito hipotecario, puedes usar el simulador de la CONDUSEF, que compara las condiciones de distintos bancos.

Lo que es importante es hacer este comparativo con los datos lo más reales posible, y no tomar la decisión basándose en una creencia cultural.

¿Cuál es tu opinión — comprar casa o rentar?